Tulossatoa: Microsoft huhumyllyssä
Huhutkoot, Bill Gates voi taas tuulettaa vapautuneesti. Kuva: Pörssihaukka / Midjourney AI
Microsoft ei allekirjoita ikävää markkinahuhua ja luvut puoltavat yhtiön näkemystä. Osakkeen dippaus ei silti yllätä sen kuumuttua aika lailla – ja nyt lähestyessä houkuttelevaa tasoa. USA:n teollisuus yhä kuralla.
Microsoftin jo kesästä laskussa ollut osake nytkähti reippaammin alas, kun markkinoille levisi huhu sen laskeneista AI-myyntikiintiöistä. Jo pelkkä sana “quota cut” riitti nostamaan pintaan pelot tekoälyn kaupallistamisen hankaluuksista.
Microsoft itse kiisti kokonaiskiintiöiden laskun ja muistutti, että asian esiin nostanut MarketWatch -lehden toimittaja sekoittaa keskenään kasvu- ja myyntitavoitteet. Lisäksi raportissa mainittu osa yhtiötä, Foundry, on Microsoftille marginaalia. (lisää…)
Veturina diabeteksen hätähoito
Insuliinishokin hätähoito nenäsuihkeena, helppoudessaan pieni vallankumous. Kuva: Niaid, Wikicommons
Kovakasvuinen lääkeyhtiö Amphastar on murrosvaiheesssa, mutta tuskin likikään niin ikävässä kuin sijoittajat uumoilevat yksin teknisesti kumouksellisen diabeteksen hätähoidon ansiosta. Scanfilin suhdanne paranee, osake ei silti vielä houkuta. Moskovasta ei mitään uutta.
Listalle on melko varmasti tulossa hiukan pikasytytyksellä vasta viikko sitten bongaamani Amphastar Pharmaceuticals, nopeasti kasvanut ja nyt markkinoiden mielestä jähmettynyt yhdysvaltalainen lääkeyhtiö. Sen tuotteisto koostuu hengitystie- ja ensiapulääkkeistä sekä injektiovalmisteista.
Ampha on ajautunut suvantovaiheeseen samaan aikaan, kun epävarmuudet vanhojen tuotteiden ympärillä kuplivat. Markkinoilla näkyy selvä “post-patenttipaniikki”, tunnettu ilmiö kaikissa yhtiöissä tärkeän lääkkeen kohdalla.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
AI kiehuu jo päivittäin
Romua piisaa, kun vauhti kiihtyy ja kurvit odottavat. Kuva: Habeed Hameed, Wikicommons
Tekoälyssä tapahtuu: OpenAI jo puolustuskannalla ja hyperskaalaajat työntyvät inframarkkinaan. Vain muutos on pysyvää, etenkin kevytrakenteisella IT-sektorilla.
Tekoälyn kiihdytyskisa saa käänteitä hengästyttävään tahtiin. Vasta vuosi pari sitten markkinat uumoilivat OpenAI:n uhkaavan Googlen hakukonetta ja koko yhtiötä.
Déjà-vu, joskin käänteisesti: Bloomberg raportoi, että OpenAI itse julisti sisäisen ”code red” -tilan eli painoi paniikkinappulaa kilpailun takia. Amazon taas tuo Nvidian sirulle haastajan. (lisää…)
Tulossatoa: Lowe´sille merkittävä fuusio
Kipaiskaapa Lowe´sista kunnon vermeet. Kuva: Pörssihaukka / Midjourney AI
Lowe´s puskee mukavasti vaikeassa suhdanteessa ja laajentaa merkittävällä yrityskaupalla ammattirakentajien palveluaan. Omnicomin fuusio etenee ja osinko nousee. Hurja väite brittilehdessä Euroopan talousaseesta USA:n suuntaan.
Rautakauppa on elänyt USA:ssakin koronan eristyksestä polkaisseen remppakuumeen jälkeen dieettivuosia, kun inflaatio, korot ja nyt vielä kauppasota saa asiakkaat himmailemaan etenkin isoja ostoksia. Tätä on kestänyt poikkeksellisen kauan.
Ei ole ohi vieläkään, mutta merkkejä paremmasta pilkahtelee. Q3 oli sinänsä arkinen kuten jo lukuisat kvartaalit putkeen, luvut kuitenkin odotuksia paremmat – ja isossa kuvassa yhtiö etenee selkeästi strategiansa mukaisesti nyt makoisalla yrityskaupallakin.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
Hulvatonta osinkoa asuntomarkkinoilta
Minä takaan MBS-luotot! Kuva: James Flagg, US Public Domain
Päälle 10% osinkoa vuodesta toiseen, mahdollista vai osinkoansa? Yhdysvaltojen oma konsepti mREIT-yhtiö voi olla kumpaa tahansa riippuen yhtiön osaamisesta. Sektorin eliittiä edustava AGNC on omansa todistanut etenkin koronasta alkaneina vaikeina vuosina.
Pörssihaukkaan nousee uusi REIT eli yhdysvaltalainen kiinteistöyhtiö, mutta se on täysin eri maailmasta kuin listalta jo löytyvät kiinteistöjen vuokraajat tai lainoittajat. AGNC Investment Corp on Yhdysvaltain suurin puhtaasti asuntolainavakuudellisiin arvopapereihin sijoittava yhtiö, joka elää korkomarkkinan sykleistä.
Yhtiö lainaa lyhyttä rahaa markkinoilta ja sijoittaa sen pitkään, valtiontakauksen ansiosta äärimmäisen turvalliseen joskaan ei muuttumattomaan asuntoluottojen korkovirtaan. Erotus on osinkoa – jota AGNC maksaa harvinaisen kovalla prosentilla.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
Ostosuosituslista
Tämä vähintään kerran viikossa päivitettävä lista sisältää kaikkien Pörssihaukan suosittelemien yhtiöiden markkinatilannearviot. Suositukset perustuvat Pörssihaukan tekniseen analyysiin. Pääosin suosituksia on kahta lajia: osta tai odota. Kolmas, mutta harvemmin esiintyvä suositus on ylikuumentunut.
Ostosuosituslistalla on tällä hetkellä 15 suomalaista, 16 ruotsalaista, yksi italialainen, yksi kiinalainen, yksi taiwanilainen, yksi britannialainen ja 36 yhdysvaltalaista yhtiötä, sekä neljä ETF-rahastoa.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
Tulossatoa: Viivästykset yhteinen teema Marimekolla ja 2G Energyllä
Marimekon tukkutilausten ketsuppipullo aukesi jouluksi. Kuva: Pörssihaukka / Open AI.
Marimekon Q3 oli vaaleanvihreä: liikevaihto kasvoi, kannattavuus parani ja tase pysyi vahvana. Yhtiö joutui kuitenkin madaltamaan tärkeimmän kasvumarkkinansa eli Aasian kasvunäkymiä. Saksassa 2G Energyn tulos oli tahmea vain teknisistä syistä, kasvu jatkuu voimalla.
Marimekon liikevaihto nousi kolmannella neljänneksellä kahdeksan prosenttia 50,8 miljoonaan euroon. Taustalla oli etenkin tukkumyynnin kasvu viidentoista prosentin verran.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
Tulossatoa: Novolla käänteitä moneen suuntaan
Novon osake on lähiaikoina laihtunut ikävästi. Kuva: Pörssihaukka / Open AI.
Novolta vaihteeksi valoisia uutisia, kun tulevaisuutta petaava lääkeaihio tuotti hyvää tutkimusdataa. Tuloskehitys ei nyt naurata, joskin kassavirta pysyy vahvana ja päätuotteeksi nousseen dieettiläkkeen Wegovyn kysyntä jatkaa nousussa.
Novo Nordiskista on tullut melkoinen murheenpesä ainakin osakekurssin suhteen ja onhan yhtiöllä vastoinkäymisiä riittänyt tänä vuonna. Näin edelleen, mutta vaihteeksi yhtiö sai kertoa hyviäkin uutisia.
Sen uusi lääkekandidaatti amycretin osoitti merkittävää tehoa kliinisessä tutkimuksessa. Viikoittaisena pistoksena annettu lääke pudotti keskimäärin -14,5% painoa 36 viikossa, suun kautta otettu versio -10,1%.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
Jenkkikatsaus: AI-infrassa kuohuu jo
Mitä isompi palkinto sen kiivaampi kilpailu. Kuva: Clément Bucco-Lechat, Wikicommons
Tekoälybuumi on nostanut Nvidian taivaaseen, mutta kilpailijat raapivat jo ovea ja markkinakin ottaa uhkauksen todesta. Teknologian kehitys tuo aina yllätyksiä ja asetelmat mullistuvat äkkiäkin. Siihen on paljon painetta AI-sektorilla.
Talousmediassa vilahti pari uutista, jotka todistavat tekoälykisan siirtyneen uuteen vaiheeseen vain kolme vuotta sitten buumin lähtölaukauksesta. Hurja tahti on IT-alalle sinänsä ominaista.
Kiinalainen tekoälymalleissa käytettyjen GPU-piirien valmistaja Moore Thread listautuu Shanghaissa. Ja Google haastaa Nvidian sirumarkkinoilla siihen mittaan, että Meta on tilaamassa miljardeilla sen laitteistoa AI-palveluilleen. (lisää…)
Tulosatoa: Dieettilääkkeet eivät ResMediä pysäytä
Pörssihaukan komeetan ResMedin tuloskehitystä kelpaa ihailla. Kuva: Macrotrends
Pörssihaukan parhaisiin osumiin monellakin tavalla kuuluu uniapneahoitoja tuottava amerikkalainen ResMed, joka nousi pari vuotta sitten listalle ajoitukseltaan jokseenkin täydellisesti. Tuolloin yhtiö oli hetkellisesti hiukan menettänyt inflaation myötä kannattavuuttaan.
Ja siihen kohdistui epäily dieettilääkkeiden liiketoimintaa murentavasta vaikutuksesta, koska uniapnean taustalla on usein ylipaino. Huihai, ResMed jatkoi rapsakkaa kannattavaa kasvuaan.
***
Tämä sisältö on maksullinen: kirjaudu sisään tai aloita jäsenyys. Jos olet vanha tilaaja, kirjaudu ensin sisään, jolloin voit uudistaa tilauksesi myös luottokortilla.
